Когда Флоренция только начинала обретать независимость в 11 веке, городские купцы образовали Societas Mercatorun, некое подобие гильдии, или братства, многие из членов которого в comne Флоренции (правящий совет города который был основан в 1115 году).

Со временем Societas был заменен Arte di Calimana, универсальной гильдией, в которую входила большая часть купцов и ремесленников. По мере разделения профессий образовалось семь главных больших гильдий. В 1289 году во Флоренции были основаны 14 малых гильдий, которые охватывали ремесленников среднего уровня. Члены этих гильдий собственно и управляли Флоренцией в течение последующих 400 лет.

Выборная система была организована следующим образом. Листочки с именами отобранных членов гильдии, которые, по мнению членов гильдии, были способны к административному управлению, помещались в восемь кожаных мешочков, хранящихся в церкви Санта Кроче. Затем из этих мешочков наугад вытаскивалось девять листочков с именами: шесть из числа больших гильдий, два из числа малых гильдий и один на должность предводителя или гонфалоньера. Эти выборные лица, которые назывались приорами, формировали правительство, или Синьорию. Это правительство функционировало в течение короткого срока – двух месяцев. Такой срок был установлен для того чтобы избежать коррупции и узурпации власти.

Власть Синьории ограничивалась различными комитетами. Она также учитывала мнение независимого судьи, которого во Флоренции назвали подестой. Этот судья, как правило, приглашался из другого города и был арбитром в разрешение споров. В периоды острых кризисов Синьория созывала Парламенто, или ассамблею, которая состояла из всех лиц мужского пола достигших возраста 14 лет.

Однако эта система также была подвержена влиянию. На практике политические группировки или отдельные влиятельные личности устраивали дело таким образом, что только угодные им кандидаты избирались на важные административные должности.